【福汇市场观点】美元连涨7周，USOIL周跌5%，黄金6连跌，创3年来最大单周跌幅

经济数据及外汇市场∶

受汽车销售提振，美国10月零售销售环比增长0.4%高于预期，且前值由0.4%大幅修正至0.8%。

但通货膨胀仍然顽固，部分零售商已经在考虑提高价格，因为他们预计当选总统特朗普将对进口商品征收更高的关税。

 

美国11月纽约联储制造业指数飙升至31.2，创近三年来新高且远超预期。

美国10月进口价格环比意外上涨0.3%，高于预期的0.1%降幅，并从9月0.4%的降幅中反弹。

但美国10月工业产值下降，继续受罢工和飓风影响拖累。

 

经济数据仍具韧性叠加2025年票委、波士顿联储主席柯林斯表示，12月降息并非“板上钉钉”，令交易员削减对美联储2025年降息幅度的押注，12月降息25基点概率从72.2%砍至不足60%。

 

上周特朗普胜选引发的通胀担忧，加之经济数据显示通胀粘性加剧，如∶

周三公布的美国CPI数据同比增长加速但符合预期

周四公布的10月PPI全线回升且同比环比均高于预期

周五公布的10月零售销售环比增速高于预期且前值大幅上修

美联储主席鲍威尔称不急于降息，令交易员大砍降息预期，

10年期美债收益率本周累涨约13个基点，对利率更敏感的两年期美债收益率逼近四个月高位。

 

市场担忧特朗普高额关税政策对欧洲经济不利，交易员提高对2025年欧洲央行降息押注，欧元区主权债收益率普遍走低

两年期德债收益率本周累跌超6个基点，10年期意债收益率累跌超10个基点

福汇提供债权类产品CFD，交易代码∶2年美国国库票据2USNote，5年美国国库票据5USNote，10年美国国库票据10USNote，长期欧元债券Bund，德国中期债券Bobl，德国短期债券Schatz

 

美元指数（USDOLLAR）连涨七周，此前曾在2023年9月底实现连涨十一周。

欧元兑美元涨0.10%，报1.0540，周累跌1.67%，11月14日曾跌穿1.05

英镑兑美元跌0.37%，报1.2619，周累跌2.33%；英国第三季度经济放缓程度超出预期，首相斯塔默面临挑战。

 

美元兑瑞郎涨0.10，周累涨1.40%；澳元兑美元涨0.13%、周累跌1.83%，纽元兑美元涨0.28%、周累跌1.66%

美元兑加元涨0.24%、周累涨1.28%。瑞典克朗兑美元涨0.27%、周累跌1.48%，挪威克朗兑美元涨0.55%、周累跌0.77%。

 

 

金属&大宗商品市场∶

美国CFTC数据显示，美油看涨情绪降温。黄金看涨情绪创14周新低。

 

市场评估特朗普胜选后政策，美联储降息预期降温，令美元持续走强并触及逾一年来最高，施压金价六日连跌。

上周现货金一度下逼2530美元至逾两个月最低，较历史最高回落超9.3%，周跌约4.6%，创三年来最大单周跌幅

现货黄金亚盘最低跌近0.4%下逼2550美元，随后震荡上行，美盘最高涨超0.4%升破2575美元，尾盘转跌。

上本周累跌4.58%，创2021年6月以来最大单周跌幅。

尽管周四美国上周EIA汽油库存总量创两年新低，意味著需求反弹至一年前高位，支撑油价走高。

。但供应过剩形势迫在眉睫，周二OPEC连续第四个月下调全球油需增长预期，周四国际能源署IEA预言全球油市明年面临逾百万桶/日的供应过剩，以及美元持续走强至逾一年最高，均施压油市

周五两油均跌超2%徘徊两周低点附近，上周美油USOIL累跌近5%，布油UKOIL累跌近4%。

WTI原油USOIL，跌幅超过2.44%，报67.0美元/桶。布伦特原油UKOI跌超2.09%，报71.0美元/桶

 

伦敦基本金属普跌

铅收跌3美元，周累跌3.31%。锌收涨5美元，周累跌超1.07%。镍收跌79美元，周累跌超5.22%。

铝收涨133美元，涨幅超过5.28%，周累涨超1.14%。

周五两部门发布关于调整出口退税政策的公告，取消铝材、铜材等产品出口退税，铝盘中一度大涨8.5%

福汇现已推出相关金属现货交易产品，仅限TS2账户交易。交易代码：铝现货AlumSpot，铅现货LeadSpot，镍现货NickelSpot，锌现货ZincSpot

 

 

美国及全球股市∶

上周，三大指数在周一齐创收盘新高后持续走软。周五降息预期大砍令美股承压，美股全线走低，尾盘时加速抛售。

美股三大指数周度齐跌。标普500指数收跌1.32%，周累跌2.08%。道指收跌0.70%，周累跌1.24%。纳指收跌2.24%，周累跌3.15%。纳指100指数收跌2.40%，周累跌3.42%。罗素2000收跌1.42%，周累跌3.99%。

富国银行全面上调大盘银行股目标价，因美国大选后多个因素利好银行业，包括给予增持评级的:

花旗集团（福汇交易代码C.US）目标价从85美元上调至95美元、美国银行（福汇交易代码BAC.US）目标价从52美元上调至56美元、摩根大通（福汇交易代码JPM.US）目标价从240美元上调至270美元。

 

美银策略师Michael Hartnett在其最新报告中称，随著美国金融条件的收紧，建议投资者在1月就职日前调整投资组合，重点关注美国国债、中国和欧洲股市以及黄金。

美联储将通过在2025年不降息来表明第一季度抑制通胀预期的决心，而美国美债将迫使特朗普政府缓和关税。建议如果收益率上升至5%，购买美国国债

他相信中欧会积极应对“美国优先”的关税政策。那么，即相对于美国，亚洲和欧洲拥有较低的利率、较便宜的货币、较低的油价，金融条件将大幅放松。建议在就职日之前购买中国、欧洲股票

Hartnett表示，人口结构拐点即将到来，世界依赖比率将在2028年达到53%的低点，即“去通胀化”人口结构的顶峰；叠加加上人工智能的巨大能源需求，意味著黄金（和加密货币）仍然是最好的长期通胀对冲工具。

 

“科技七姐妹”仅特斯拉涨。

谷歌（福汇交易代码GOOG.US）收跌1.76%，周累跌3.29%。Meta（福汇交易代码META.US）收跌4%，周累跌5.98%。

亚马（福汇交易代码AMZN.US）逊收跌4.19%，周累跌2.68%。微软（福汇交易代码MSFT.US）收跌2.79%，周累跌1.78%。

 

英伟达（福汇交易代码NVDA.US）收跌3.26%，周累跌3.83%。

对于未来AI的发展方向，英伟达CEO黄仁勋提到了两个AI趋势∶

AI的可扩展性和多模态能力。这意味著AI能够处理和理解多种类型的数据，如文本、语音、图像和视频，并将这些数据类型相互关联，从而在多种应用场景中发挥作用。

AI应用的“寒武纪大爆发”。AI应用的爆炸性增长，将创造许多新的行业和公司。黄仁勋将这一时期比作“寒武纪大爆发”，一个生物多样性急剧增加的地质时期。

 

苹果（福汇交易代APPL.US）收跌1.41%，周累跌0.86%，Jefferies量化苹果iPhone面临的特朗普关税冲击，在最糟情景下，苹果公司iPhone的所有非美国零部件都将被征收60%的关税，每部手机可达256美元。

特斯拉（福汇交易代码TSLA.US）收涨3.07%，周累跌0.16%，特斯拉旗下SpaceX公司关联的封闭基金Destiny Tech100涨12.24%，马斯克旗下xAI计划购买10万枚英伟达芯片，打造孟菲斯数据中心。

 

芯片股周五集体下跌。英特尔（福汇交易代码INTC.US）收跌2.72%。AMD（福汇交易代码AMD.US）收跌2.84%。美光科技（福汇交易代码MU.US）收跌2.86%。高通（福汇交易代码QCOM.US）收跌2.12%，

台积电（福汇交易代码TSM.US）收跌1.32%，报道称该公司在美国面临员工集体诉讼，指控台积电“存在反美歧视”，理由是声称该企业在招聘和工作中重用来自台湾地区的员工和华裔员工。

 

AI概念股涨跌不一。Palantir（福汇交易代码PLTR.US）收涨11%，创收盘历史新高，该公司即将被纳入纳斯达克100。CrowdStrike（福汇交易代码码CRWD.US）收跌2.21%。Snowflake（福汇交易代码SNOW.US）收跌2.56%。

 

热门中概股中，

阿里巴巴（福汇交易代码BABA.US）收跌2.2%，最新业绩报告显示，持有股权市值增长，阿里巴巴Q2净利润同比大涨63%，营收同比增长5%。

阿里表示将继续投资电商AI算力，支持多款在研AI产品，以提升用户体验和商家服务。

与微信支付整合后，阿里对新用户增长持乐观态度，计划进行中长期的用户增长和留存投入，视为未来投资重点。

预计这一合作将大幅增加淘宝和天猫的月度交易用户数。

 

B站（福汇交易代码BILI.US）收跌1.56%，而百度（福汇交易代码BIDU.US）收涨0.62%，小鹏汽车（福汇交易代码XPEV.US）收涨0.87%，

蔚来（福汇交易代码NIO.US）收涨1.35%，拼多多（福汇交易代码PDD.US）收涨1.49%，理想汽车（福汇交易代码LI.US）收涨2.2%，京东（福汇交易代码JD.US）收涨4.95%。

 

迪士尼（福汇交易代码DIS.US）第四财季调整后每股收益高于预估。上周累涨16%，创最近24年来最大单周涨幅。

通用汽车（福汇交易代码GM.US）收跌1.01%，据彭博，公司计划裁减约1000名受薪员工以削减成本。

 

市场衡量特朗普潜在关税政策影响，欧股连续第四周下跌

德国股指（福汇交易代码GER30）收跌0.27%，周累跌0.02%

法国股指（福汇交易代码FRA40）收跌0.58%，周累跌0.94%。

英国股指（福汇交易代码UK100）收跌0.09%，周累跌0.11%。

 

 

【本周重要数据】

☆ 18日周一12:45，日本央行行长植田和男将举行新闻发布会。

这将是自11月5日特朗普赢得美国总统大选以来，植田和男首次有机会直接就货币政策发表讲话。

市场正密切关注其言论，以寻找日央行进一步加息的线索。

据路透社近期的一项调查显示，大多数经济学家预计日本央行今年不会再次加息，但近90%的经济学家预计到明年3月底利率将上升。

近期日元汇率再度走低，进一步增加了日本央行尽快加息的压力。

 

☆ 21日周四5:20，英伟达将公布Q3季报

市场目前预期，英伟达Q3∶营收330.8亿美元，同比增加83%，经调整净利润184.6亿美元，同比增加84%，每股收益0.72美元，同比增加94%

 

☆ 19日周二 18:00，10月欧盟核心CPI同比、10月欧元区CPI同比将公布；欧洲银行行长拉加德发表讲话。

☆ 22日周五 16:15起，标普全球将公布法国、德国、欧元区11月PMI；

市场普遍预计欧洲央行在12月还会降息。

福汇市场意见：任何在本网站内发表的评论、新闻、研究、分析、价格、其他资料或第三方网站的链接均“按现状”提供，只能视作一般市场资讯，并不构成投资建议。市场意见并非按照旨在促进投资研究独立性的法律要求而拟备，因此并非受到发放此等资料前禁止交易的约束。虽然本评论并非由独立来源提供，但FXCM采取一切充足措施消除或防止因制作和传播本评论而产生的任何利益冲突。 FXCM的员工承诺以客户的最佳利益行事并在代表客户的意见时，不会误导，欺骗或以其他方式损害客户做出明智投资决策的能力。有关福汇预防利益冲突的内部组织和行政安排的更多信息，请参阅公司的利益冲突政策。您可在此处浏览关于我们就上述信息的完整免责声明和责任规定，请确保您阅读并理解其相关内容。

返回目录
上一篇∶ 福汇市场快讯 18-11-2024
下一篇∶ 福汇市场快讯 15-11-2024